“83家财险公司净利润同比增加6%至169.5亿元；78家寿险公司今年一季度净利润同比增长超12％至537.94亿元。”
伴随着各大险企2023年一季度偿付能力报告相继出炉，保险公司经营业绩和偿付能力也成为了业内外关注的焦点。
据不完全统计，截至目前，共有175家险企在中国保险业协会网站披露了2023年一季度偿付能力报告，其中，包括83家财险公司、78家寿险公司以及14家再保险公司。
不论从保费收入还是净利润来看，都有明显的向好趋势。其中，83家财险公司净利润同比增加6%至169.5亿元；78家寿险公司今年一季度净利润同比增长超12％至537.94亿元。
不过，值得注意的是，仍有多家财险公司和寿险公司出现了偿付能力不达标的情况，甚至有险企至今未披露最新偿付能力报告。
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寿险“老七家”保费收入均超500亿
平安人寿净利175亿居首
今年一季度，78家寿险公司（由于国寿养老、新华养老和人保养老三家专业养老险公司未披露保费情况，实则是75家寿险公司）共实现保费收入1.3万亿元，同步增长4.78％；合计实现净利润537.94亿元，同比增长12.34％，其中，有44家实现盈利，另外34家则为亏损状态。
具体来看，寿险“老七家”（中国人寿(601628)、平安人寿、太保寿险、泰康人寿、新华人寿、人保寿险、太平人寿）保费收入均超过500亿元，中邮人寿为新晋成员，一季度实现保费收入583亿元。其中，太保寿险、人保寿险和新华人寿一季度保费增速均出现轻微下滑，分别为-2.6％、-0.6％、-0.2％。
值得注意的是，还有4家背靠“大树”的银行系险企保费收入出现较大程度下滑。今年一季度，除中邮人寿实现37.3%的保费增速外，其他4家大型银行系险企保费增速均大幅下滑。其中，建信人寿、工银安盛人寿、农银人寿、交银人寿分别实现保费收入184亿元、164亿元、137亿元、65亿元，增速分别为-39％、-22％、-37％、-39％。
净利润方面，寿险业净利润的主要贡献者仍然是行业巨头，今年一季度，寿险“老七家”累计实现净利润516.6亿元，占据78家寿险公司盈利规模的96％。另外，盈利超过10亿元的险企也都为业内公认的头部，有友邦人寿、阳光人寿、平安养老、人保健康。
盈利的中小公司中，净利润超过1亿元的险企有13家，其余盈利的20家公司，净利润均在亿元以下。
而在34家亏损公司中，被称为“银行系”寿险一哥的中邮人寿处于“垫底”位置，净利润巨亏超25亿元，相较于去年同期的-6.4亿元同比下滑超291%，相较于2022年4季度末的3.04亿元更是环比下滑超923%。
其次是百年人寿，继2022年全年亏损超27亿之后，百年人寿2023年第一季度再度亏损近10.5亿元；再然后是渤海人寿，一季度亏损9.2亿元；中英人寿一季度则亏损4.2亿元......
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财险“老三家”保费规模占比65%
人保财险净利润占比近60%
再来看看83家财险公司的业绩表现。今年一季度，财险业保费、利润同样实现双丰收，合计实现保险业务收入4639亿元，同比增长11％；合计实现净利润169.5亿元，同比增长6%。
同样地，财险市场依然集中度较高。其中，财险“老三家”（人保财险、平安产险、太保产险）的市场占比约65%，且保险业务收入全部实现正增长，其中，人保财险的保险业务收入同比增长10.2%至1680亿元，市场份额约36%；平安产险的保险业务收入同比增长5.4%至770亿元，市场份额约16.5%；太保产险的保险业务收入同比增长16.7%至578亿元，市场占比约12.4%。
另外，有59家财险公司保费收入呈正增长。其中，铁路自保、太平科技、泰康在线、合众财险四家公司增速高达三位数；中原农险、锦泰财险、华农财险、黄河财险等公司表现也很出色，均取得两位数增速。安达保险、安心财险保费增速垫底，下滑幅度分别高达107.7％、99.5％。
净利润方面，同样马太效应突出，人保财险独占鳌头，实现98.2亿元净利润，占据财险业整体净利润的58%。平安财险、太保财险、国寿财险分别位列行业第二、第三、第四，净利润均超过10亿元；阳光财险、英大财险、中华财险、鼎和财险等10家公司净利润均超过1亿元。
16家亏损公司中，众安在线财险净利润亏损最为严重，一季度亏损约3.9亿元。
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27家偿付能力不达标
含8家寿险、8家财险
除了经营业绩，偿付能力是衡量一家险企资本充足度与风险承担情况的重要指标。
自2021年12月银保监会发布《保险公司偿付能力监管规则（Ⅱ）》起，“偿二代”二期工程已落地一年有余，按监管规定，偿付能力达标须同时满足三大条件：一是核心偿付能力充足率不低于50%；二是综合偿付能力充足率不低于100%；三是风险综合评级在B类及以上。
78家寿险公司中，今年一季度，共有77家公司核心偿付能力充足率达监管所划定的50%“及格线”，仅有北大方正未达标，截至2023年第一季度，其核心偿付能力充足率仅为27.81%；共有76家公司综合偿付能力充足率达监管所划定的100%“及格线”，仅有北大方正与三峡人寿未达标。截至2023年第一季度，二者的偿付能力充足率分别为55.62%和83.73%。
83家财险公司中，除安心财险核心偿付能力充足率和综合偿付能力充足率为-906.21%，远低于监管红线之外，其余82家核心偿付能力充足率和综合偿付能力充足率整体较为充足。
此外，从最新一期的风险综合评级来看，银保监会近日发布的《关于2022年度保险业偿付能力监管工作情况的通报》显示，截至2022年年末，共有49公司评级为A类（风险小）；104家公司评级为B类（风险较小）；16家公司评级为C类（中风险）；11家公司评级为D类（高风险）。
其中，偿付能力不达标的寿险公司中，合众人寿、幸福人寿、百年人寿、华汇人寿、长生人寿、渤海人寿、三峡人寿最新一期风险综合评级为C，北大方正人寿被评级为D类公司。
财险公司中，偿付能力不达标的华安财险、安华农险、渤海财险、富德财险、前海财险、珠峰财险最新一期风险综合评级为C，都邦财险、安心财险被评级为D类。
有业内人士直言，虽然175家险企整体偿付能力水平充足，但在增资发债补充偿付能力受阻的情况下，有的公司通过财务再保险的手段，表面上提升了偿付能力充足率，但其实都是‘做’出来的”，对尚未找到转型方向的中、小型保险公司而言，开发出具有公司特色的保险产品，找到公司的核心竞争力，提升偿付能力仍旧是一个长期课题。
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